สลิปเพจ (Slippage) และการดำเนินคำสั่ง

สลิปเพจ (Slippage) คือความแตกต่างระหว่างราคาที่คาดหวังกับราคาที่คำสั่งเทรดถูกดำเนินการจริง โดยจะเกิดขึ้นเมื่อคำสั่งซื้อขายถูกเติมเต็มในราคาที่แตกต่างจากราคาที่คุณร้องขอ สลิปเพจสามารถเกิดขึ้นได้ภายใต้หลายสถานการณ์
​
โดยปกติแล้ว สลิปเพจมักเกิดขึ้นเมื่อ สภาพคล่องในตลาดต่ำ ซึ่งสามารถสังเกตได้ในช่วงเวลาที่ตลาดมีการเปลี่ยนวัน (Market rollover) ในขณะที่สถาบันการเงินระดับโลกส่วนใหญ่ปิดทำการ
​
การเทรดในช่วงที่สภาพคล่องต่ำอาจทำให้เกิดสลิปเพจได้ เนื่องจากสาเหตุหลักคือ ไม่มีคำสั่งฝั่งตรงข้าม ในระดับราคาที่คุณต้องการในขณะที่คำสั่งของคุณกำลังถูกเติมเต็ม และเมื่อสภาพคล่องต่ำ สเปรดก็มีแนวโน้มที่จะกว้างขึ้นตามไปด้วย
​
คู่เงินที่มีสภาพคล่องต่ำ (เช่น คู่ฟอเร็กซ์แบบ minor และ exotic) มีโอกาสสูงที่จะเกิดการขยายสเปรดและสลิปเพจ
​
ช่องว่างในช่วงสุดสัปดาห์ (Weekend Gap) – สำหรับเทรดเดอร์สาย Swing ที่ถือออเดอร์เป็นเวลาหลายวัน หลายสัปดาห์ หรือหลายเดือน ตลาดอาจเปิดด้วยช่องว่างของราคา (Gap) หลังช่วงวันหยุดสุดสัปดาห์ ซึ่งในบางกรณี ราคาที่เปิดอาจแตะระดับ Stop Loss (SL) หรือ Take Profit (TP) ได้ แต่การดำเนินคำสั่งอาจเกิดขึ้นที่ราคาซึ่งต่างจากจุด SL/TP ที่ตั้งไว้
​
สภาพตลาดที่มีความผันผวนสูง – โดยเฉพาะในช่วงที่มีการประกาศข่าวเศรษฐกิจสำคัญ เช่น NFP หรือ CPI รวมถึงช่วงเวลาหลังจากนั้นไม่นาน ราคาจะเคลื่อนไหวอย่างรวดเร็ว ซึ่งอาจส่งผลให้เกิดสลิปเพจได้
​
สลิปเพจบวก (Positive Slippage) – เกิดขึ้นเมื่อคำสั่งเทรดถูกเติมเต็มในราคาที่ดีกว่าสำหรับเทรดเดอร์ (ไม่ว่าจะเป็นการเปิดหรือปิดออเดอร์)
​
มี 2 กรณีที่เกิดขึ้นได้:
​
เมื่อกดปุ่ม Buy หากราคา Ask ลดลง หมายความว่าคำสั่งซื้อของคุณเปิดที่ราคาต่ำกว่าราคาที่ร้องขอ ซึ่งอาจทำให้คุณมีกำไรมากขึ้น
​
เมื่อกดปุ่ม Sell หากราคา Bid เพิ่มขึ้น หมายความว่าคำสั่งขายของคุณเปิดที่ราคาสูงกว่าราคาที่ร้องขอ ซึ่งอาจนำไปสู่กำไรที่มากขึ้นเช่นกัน
​
สถานการณ์เหล่านี้สามารถเกิดขึ้นได้ทั้งในขณะเปิดและปิดคำสั่ง เช่น การปิดคำสั่ง Buy ด้วยคำสั่ง Sell ที่ราคาดีกว่าที่คาดไว้ ก็ถือเป็น สลิปเพจบวก ได้เช่นเดียวกันกับคำสั่ง Sell
​
สลิปเพจลบ (Negative Slippage) – เกิดขึ้นเมื่อคำสั่งเทรดไม่สามารถถูกเติมเต็มในราคาที่ต้องการ
​
เมื่อวางคำสั่ง Buy ที่ราคาหนึ่ง แต่คำสั่งถูกเติมเต็มที่ราคาที่สูงกว่าที่คาดไว้
​
เมื่อวางคำสั่ง Sell ที่ราคาหนึ่ง แต่คำสั่งถูกเติมเต็มที่ราคาต่ำกว่าที่คาดไว้
​
ตัวอย่างข้างต้นแสดงให้เห็นถึงประเภทต่าง ๆ ของสลิปเพจ ซึ่งสาเหตุหลักเกิดจากปัจจัยที่เรียบง่าย คือ ต้องใช้เวลาในการส่งคำสั่งไปยังเซิร์ฟเวอร์และให้ระบบดำเนินคำสั่งนั้น ซึ่งหมายความว่าคำสั่งของคุณจะต้องจับคู่กับราคาที่มีอยู่ ณ ขณะนั้นจากผู้ให้บริการสภาพคล่องหรือจากสภาพคล่องในตลาด และระหว่างที่คำสั่งกำลังถูกส่งไปยังเซิร์ฟเวอร์นั้นเอง ก็อาจทำให้เกิดสลิปเพจได้